Plug Power Aktie – Primus im Wasserstoff Sektor?

2130

Liebe Leser,
die Plug Power Aktie hat den Aktionären in den vergangenen Wochen und Monaten viel Freude bereiten können. Der US- amerikanische Hersteller von Wasserstoff- Brennstoffzellen profitiert vom Megatrend der momentan über der Wasserstoff- Industrie fegt. Hätte man vor einem Jahr für 1.000 USD Plug Power Aktien gekauft, hätte man heute ein Vermögen in Höhe von rund 6.080 USD angehäuft. Doch ist dieser Trend nur eine Momentaufnahme, oder steckt in der Plug Power Aktie langfristig Potenzial?

plug power aktie logo

Plug Power Aktienanalyse
WKN:A1JA81
ISIN:US72919P2020
Aktueller Kurs:16,21 USD
Börsenwert:6,5 Milliarden USD
Umsatz 2019:230 Mio. USD
Umsatzwachstum 5 Jahre:29,1% p.a.
Analyst:Luigi Chiarlitti
Datum der Analyse:18.10.2020

Gegründet wurde Plug Power im Jahr 1997 als ein Joint- Venture zwischen dem US- amerikanischen Energieversorger DTE Energy und der Mechanical Technology Inc. Zwei Jahre später erfolgte der Börsengang. Im gleichen Jahr brachte Plug Power das erste Produkt auf den Markt. Zur Jahrtausendwende gelang dem Unternehmen der Eintritt in den europäischen Markt. Im Jahr 2007 wurden die beiden Konkurrenten Cellex und General Hydrogen hinzugekauft. Im Jahr 2014 wurde die GenKey, die erste schlüsselfertige Brennstoffzellenlösung von Plug Power auf den Marlt gebracht. Im gleichen Jahr wurde der Konkurrent ReliOn aufgekauft. Im Jahr 2017 wurde die Produktserie ProGen auf den Markt gebracht. Ein Jahr später wurde die American Fuel Cell LLC. akquiriert. Darüber hinaus wurden im letzten Jahr noch Energy Or und in diesem Geschäftsjahr United Hydrogen und Giner ELX zugekauft.

Heute ist Plug Power Marktführer in Sachen Brennstoffzellentechnologien. Rund 80% aller Blue Chips gehören zur Kundschaft des Unternehmens. In den USA unterhält Plug Power insgesamt mehr als 500 Wasserstoff- Tankstellen.

Plug Power Produktübersicht

Plug Power bietet eine Reihe von Brennstoffzellenlösungen an, welche im Folgenden aufgelistet sind:

  • Gen Drive: PEM-Brennstoffzellensystem, dass in elektrischen Fahrzeugen verbaut ist
  • GenFuel: Lösung zur Lieferung und Speicherung von Wasserstoff
  • GenCare: Service- Dienstleistung zur Wartung und Instandhaltung der Produkte
  • GenSure: stationäre Brennstoffzellenlösung (Tankstelle)
  • GenKey: schlüsselfertige Brennstoffzellenlösungen (Kombination aus GenDrive bzw. GenSure + GenCare)
  • ProGen: Elektrische Motoren mit Wasserstoff

Plug Power Management

Plug Power wird seit April 2008 von Andrew Marsh (Jahrgang 1957) geleitet. Nach einem Master in Elektrotechnik von der Duke University und einem anschließenden MBA von Southern Methodist University in Dallas begann er seine berufliche Karriere bei Lucent Bell Laboratories. Dort war er fast 18 Jahre lang in verschiedenen Positionen im Vertrieb und im technischen Management tätig. Im Jahr 2001 entschloss er sich ein eigenes Unternehmen aufzubauen. Er gründete Valere Power. Im Jahr 2007 veräußerte er das Unternehmen an die Eltek ASA. Marsh schaffte es binnen weniger Jahre Valere Power zu einem jährlichen Umsatz von 90 Mio. USD zu bringen. Im April 2008 wechselte er schließlich als CEO zu seinem heutigen Arbeitgeber Plug Power.

Sollten Anleger sofort verkaufen? Oder lohnt sich doch der Einstieg bei Plug Power?

Plug Power Aktionäre

Größter Einzelaktionär von Plug Power Jeff Bezos Ex- Arbeitgeber D.E. Shaw. Die New Yorker Vermögensverwaltung hält aktuell rund 5,5% der Plug Power Aktien. Zweitgrößter Plug Power Aktionär ist die Vanguard- Group, welche rund 4,2% der Aktien im Besitz hält. Rund 4% der Aktien werden aktuell vom Unternehmen selbst gehalten.

Plug Power Kennzahlen

Plug Power Aktie – Umsatzentwicklung

plug power aktie umsatz

Plug Power konnte den Umsatz von rund 19 Mio. USD Im Geschäftsjahr 2010, auf 230 Mio. USD im Geschäftsjahr 2019 steigern. Das Unternehmen profitiert von der jährlich steigenden Nachfrage nach Produkten der Wasserstoffindustrie. Im Schnitt der letzten zehn Geschäftsjahre konnte Plug Power den Umsatz im Schnitt um rund 34% jährlich steigern. Des Weiteren gehen Analysten für die kommenden drei Jahre von weiter steigenden Umsätzen aus. Bis ins Jahr 2024 möchte Plug Power jährlich einen Umsatz in Höhe von rund 750 Mio. USD p.a. erreichen.

plug power umsatz segment

Aktuell erzielt Plug Power rund 69% mit den Brennstoffzellen- Technologien erzielt. Das Segment rund um die Kraftstofflieferung macht aktuell rund 13% des Umsatzes aus. Services & Wartungsverträge tragen aktuell jeweils rund 9% zum gesamten Umsatz bei.

Plug Power Aktie – Analyse der Ertragslage und der Profitabilität

plug power ertragslage

Das obige Diagramm zeigt, dass Plug Power noch keinen Gewinn erzielt. Die Ausgaben für Forschung und Entwicklung sind noch immer exorbitant hoch. Viele Produkte des Unternehmens sind noch nicht bereit für die Massenproduktion. Infolgedessen ist auch die operative Marge zum aktuellen Zeitpunkt negativ. Analysten prognostizieren, dass Plug Power im Jahr 2022 erstmalig Gewinn machen (könnte).

Plug Power Aktie – Ein kurzer Einblick in die Bilanz

plug power bilanz

Die Eigenkapitalquote liegt aktuell bei 23%. Folglich liegt die Fremdkapitalquote bei 77%. Der Grad der Verschuldung ist erfreulicherweise seit 2018 rückläufig. Er liegt aktuell bei 468%. Dieser Wert übersteigt meine persönliche Obergrenze von max. 200% deutlich. Die hohe Verschuldung ist aber mit der langwierigen Entwicklungsphase der Branche zu rechtfertigen. Im Piotroski F- Score erreicht die Plug Power Aktie aktuell 3 von 9 möglichen Punkten. Bis auf die steigende Kapitalrendite, die steigende Liquidität und der steigenden Bruttomarge sind alle Komponenten rückläufig. Der Altman-Z-Score liegt aktuell bei 4,07.

Plug Power Aktie – Chartanalyse (Kurz)

plug power aktie chart

Im Folgenden sind einige wichtige technische Parameter tabellarisch dargestellt:

Ozillatoren in der Übersicht:1 Tag1 Woche1 Monat
RSI:58,28 (neutral)68,24 (Kauf)88,56 (Verkaufen)
Stochastik:67,57 (neutral)89,72 (Kauf)88,4 (neutral)
Commodity Channel Index38,1 (neutral)127,8 (Verkaufen)227,34 (Verkaufen)
Average Discretional Index30,07 (neutral)50,36(neutral)38,74 (neutral)
Awesome Ozilator:3,31 (neutral)6,74 (kauf)7,22 (kauf)
Momentum:2,13 (Kauf)4,99 (Kauf)13,11 (Verkaufen)
MACD:1,31 (Kauf)2,76 (Kauf)2,73 (Kauf)
Ultimate Ozillator:44,22 (neutral)57,74 (Kauf)63,84 (neutral)

 

Die Plug Power Aktie im Peer Group Vergleich- Gibt es bessere Alternativen?

Plug PowerBallard PowerNel ASAPower Cell SwedenITM Power
ISIN:US72919P2020CA0585861085NO0010081235SE0006425815GB00B0130H42
Kurs (18.10.2020)16,27 USD17,89 USD19,51 NOK252,40 SEK2,73 GBP
Börsenwert:6,5 Mrd. USD4,38 Mrd. USD27,6 Mrd. NOK13,16 Mrd. SEK1,3 Mrd. GBP
52 Wochen hoch:19,02 USD21,61 USD23,34 NOK381 SEK367 GBP
52 Wochen Tief:2,53 USD5,10 USD7,04 NOK117,80 SEK46,90 GBP
Umsatz 2019:230 Mio. USD106 Mio. USD519 Mio. NOK66,9 Mio. SEK4,6 Mio. GBP
Gewinn 2019:-85 Mio. USD-39 Mio. USD-270 Mio. NOK-76 Mio. SEK-9 Mio. GBP
Umsatzwachstum 1 Jahr:+31,8%+10,1%+14,5%+10,5%+40%
Umsatzwachstum 5 Jahre:+29,1%+9,1%+112%+114%+32%
Operative Marge:-21,7%-24,3%-49,2%-114%-203%
Eigenkapitalquote:23%73,5%76%82,7%57,7%
Verschuldung:468%36%32%21%73%
Piotroski F-Score:3/93/92/97/92/9
Traderfox- Wachstumscheck:9/157/1510/158/154/15
Kursperformance 52 Wochen:+456%+229%+130,4%+109%+447%
Gesamtpunktzahl:2 von 80 von 81 von 84 von 81 von 8

Das Vergleichsgruppen- Battle kann die Powercell Sweden AB Aktie für sich entscheiden. Plug Power schafft den zweiten Platz.

Was wäre, hätte man mal >>damals<< die Plug Power Aktie gekauft?

Am Beispiel von einem Investment in Höhe von 1.000 USD werde ich Ihnen aufzeigen, welche Summe man hätte heute daraus erzielt:

1 Monat:             1.550 USD
6 Monate:          4.430 USD
1 Jahr:                  6.420 USD
3 Jahre:                6.377 USD
5 Jahre:                7.730 USD

Gratis PDF-Report zu Plug Power sichern: Hier kostenlos herunterladen

Plug Power Aktie – Stärken und Schwächen Analyse

Plug Power Stärken

  • Plug Power kann vom Megatrend Wasserstoff profitieren
  • Starke Umsatzwachstumsraten
  • Beste Kursperformance innerhalb der Peer Group

Plug Power Schwächen

  • Niedrige Eigenkapitalquote => Hohe Verschuldung
  • Kein Gewinn
  • Negativer Free Cashflow

Abschließende Betrachtung – Die Plug Power Aktie profitiert vom Megatrend Wasserstoff

Die Plug Power sticht durch die überdurchschnittliche Kursperformance hervor. Der Megatrend Wasserstoff läuft. Analysten glauben, dass Plug Power im Jahr 2022 erstmals Gewinn erzielen wird. Bleibt abzuwarten, wie sich das laufende Geschäftsjahr entwickeln wird. Der Trend ist positiv. Der Peer-Group- Vergleich ist umkämpft. Die Mehrheit der Analysten haben die Plug Power Aktie auf Kaufen gesetzt. Ich werde die Aktie weiter beobachten.

Viele Grüße und bis zur nächsten Kurzanalyse!
Ihr Luigi Chiarlitti

Kaufen, halten oder verkaufen – Ihre Plug Power-Analyse vom 28.10. liefert die Antwort:

Wie wird sich Plug Power jetzt weiter entwickeln? Ist Ihr Geld in dieser Aktie sicher? Die Antworten auf diese Fragen und warum Sie jetzt handeln müssen, erfahren Sie in der aktuellen Analyse zur Plug Power Aktie.



Plug Power Forum

0 Beiträge
pp scheint gegen das gemetzel der letzten tage immun zu sein genauso wie meine chinaaktie byd, daß s
0 Beiträge
The Money Foul hat mal wieder einen sehr schönen Schrott Beitrag über Plug geschrieben. Ein sehr gu
0 Beiträge
Wir können hier sowas von abartig zufrieden sein. In solchen Zeiten wie in den letzten Tagen erinne
1710 Anleger erhalten Nachrichten und Analysen zu Plug Power per E-Mail